Ključna razlika – kratkoročni naspram dugoročnih kapitalnih dobitaka
Kapitalni dobici su povećanja vrijednosti kapitalne imovine iznad nabavne cijene. Ovo povećanje vrijednosti temelji se na potražnji i ponudi imovine. Ako postoji dobro uspostavljeno tržište za imovinu, postoji lako dostupna tržišna cijena koja je podložna fluktuacijama. Ključna razlika između kratkoročnih i dugoročnih kapitalnih dobitaka je u tome što se kratkoročni kapitalni dobici ostvaruju prodajom ili razmjenom kapitalne imovine koja se drži godinu dana ili manje, dok su dugoročni kapitalni dobici dobici koji proizlaze iz prodaje ili razmjene kapitalne imovine koja se drži više od jedne godine.
Što su kratkoročni kapitalni dobici?
Kratkoročna kapitalna dobit je dobit ostvarena prodajom ili razmjenom kapitalne imovine koja se držala u vremenskom razdoblju od jedne godine ili manje.
Primjer: Investitor se upisuje za 200 dionica SDF Company 25.1.2016. po cijeni od 15 USD po dionici. Dionice prodaje 20.11.2016. kada je cijena po dionici porasla na 19 USD. Stoga će kapitalni dobitak biti
Kapitalni dobitak=(200 $19)-(200 $15)=$800
Kapitalni dobitak kao postotak=800 $/ 3000 $ 100=26,6%
Jedna od najvažnijih implikacija koju treba uzeti u obzir u pogledu kapitalnih dobitaka su porezne stope. Kratkoročni dobici oporezuju se graničnom poreznom stopom poreznog obveznika (iznos poreza koji se plaća na dodatnu jedinicu dohotka gdje se iznos poreza povećava kako dohodak raste). Ova vrsta poreza naziva se "porez na kapitalnu dobit".
Kapitalna imovina također može doživjeti kratkoročne gubitke. U takvim okolnostima, gubitak se može prebiti s kratkoročnim dobitkom, a neto rezultat će biti na snazi za plaćanje poreza. Oporezivi kapitalni gubitak ograničen je na 3 000 USD za pojedinačne porezne obveznike i 1 500 USD za oženjene porezne obveznike.
Što su dugoročni kapitalni dobici?
Dugoročni kapitalni dobici ostvaruju se prodajom ili zamjenom kapitalne imovine koja se drži duže od godinu dana. Nastavljajući s istim primjerom, Primjer: Pretpostavimo da gore navedeni investitor drži dionice 7 godina. U razdoblju od 10 godina, vrijednost dionica je fluktuirala prema gore i prema dolje te je ukupno porasla na 27 USD po dionici. Stoga će kapitalni dobitak biti
Kapitalni dobitak=(200 $27)-(200 $15)=$2, 400
Kapitalni dobitak kao postotak=$2,400/ $3,000 100=80%
Dugoročni kapitalni dobici oporezuju se po povoljnijoj stopi u usporedbi s uobičajenim prihodima i kratkoročnim kapitalnim dobicima. Dugoročni kapitalni dobici također se oporezuju po najnižoj poreznoj stopi. Postotak poreza koji se plaća prema graničnoj poreznoj stopi prikazan je u donjoj tablici.
| Granična porezna stopa | Dugoročna stopa poreza na kapitalnu dobit |
| 10% | 0% |
| 15% | 0% |
| 25% | 15% |
| 28% | 15% |
| 33% | 15% |
| 35% | 15% |
| 39,6% | 20% |
Kao u kratkoročnim kapitalnim dobicima, dugoročni kapitalni dobici također se mogu koristiti za pokriće dugoročnih kapitalnih gubitaka. Nadalje, ulagači također mogu tražiti kratkoročne kapitalne gubitke u odnosu na dugoročne kapitalne dobitke.
Primjer: Investitor ima dugoročni kapitalni dobitak od 50 000 USD i kratkoročni kapitalni gubitak od 3 000 USD. Dakle, on/ona mora prijaviti samo razliku od 47 000 USD za porezne svrhe.
Slika 1: Kapitalni dobici podložni su fluktuacijama
Koja je razlika između kratkoročnih i dugoročnih kapitalnih dobitaka?
Kratkoročni naspram dugoročnih kapitalnih dobitaka |
|
| Kratkoročni kapitalni dobici ostvaruju se prodajom ili razmjenom kapitalne imovine koja se drži godinu dana ili manje. | Dugoročni kapitalni dobici su dobici koji proizlaze iz prodaje ili razmjene kapitalne imovine koja se drži dulje od jedne godine. |
| Porezne stope | |
| Porezne stope za kratkoročne kapitalne dobitke veće su od dugoročnih kapitalnih dobitaka. | Dugoročni kapitalni dobici oporezuju se nižom stopom u usporedbi s kratkoročnim kapitalnim dobicima. |
| Vrsta sredstava | |
| Kratkoročni kapitalni dobici obično se ostvaruju prodajom ili zamjenom dionica. | Dugoročni kapitalni dobici obično se ostvaruju prodajom ili razmjenom dugotrajne imovine kao što su nekretnine. |
Sažetak - kratkoročni naspram dugoročnih kapitalnih dobitaka
Razlika između kratkoročnih i dugoročnih kapitalnih dobitaka prvenstveno ovisi o vremenskom razdoblju u kojem se drže prije prodaje ili zamjene. Osim razlike u vremenskom okviru, njihova struktura i priroda vrlo su slične jedna drugoj. Oba se oporezuju po najnižoj poreznoj stopi, a kapitalni gubici mogu se potraživati u odnosu na kapitalne dobitke. Što se imovina duže drži, veći je rizik od fluktuacije vrijednosti. To je razlog zašto se dugoročni kapitalni dobici oporezuju nižom stopom u usporedbi s kratkoročnim kapitalnim dobicima.
